ETF组合

倒数3152天

退休后该做些什么, 对我而言, 可能会成为一个头疼的问题.

这个七月我平均每个星期都有三天的长假, 再这样下去, 我都快闷出病来了.

不能再看剧了, 今天拖了家里的三只羊出门运动, 老爸说要走路去吃晚餐, 那就走吧.

结果, 四只羊顶着太阳傻傻地走了5公里路去吃晚餐, 妹妹走到几乎要用滚的, 只有哥哥一个人完全没感觉. 

我们一家人都是没有运动神经的"肉脚"...除了我家哥哥不知遗传了谁的好基因, 运动总是感觉轻轻松松, 真是羡慕死我了.

运动后, 虽然累, 可是感觉特别爽!

休息一下子后, 我又有感觉可以写写一些什么了.

今天就聊聊ETF的组合吧.

我三年前从科技股转成QQQ后, 过后便定期定额买进, 直到存马股遇到瓶颈时, 就想着增加我的美股ETF, 才开始看看如何扩张我的ETF存股.

看了看, 才发现组合ETF有不少做法, 可以说是五花八门, 各有各精彩.

其中最广为人知的是:-

A) 核心卫星策略

投资人可以选择追踪某种多元化, 低成本, 有一定回酬的指数ETF如标普500指数作为核心, 而核心的持股占总持股的多数, 大约有60%-80%左右.

除了核心持股之外, 投资人也可以增加相对比较高风险, 高回酬, 高波动率的卫星持股, 如增加10%的科技板块ETF如VGT, 或增加10%的个股, 或增加10%的半导体ETF等等. 

核心持股占多数, 以便投资组合可以有比较低波动性, 降低风险; 而卫星持股则旨在增加整体回酬但尽量不提高整体风险.  

B) 风险平衡策略

投资人可以选择不同风险的ETF, 如债卷ETF, 股票ETF等等来组合出平衡风险的ETF组合. 

债卷ETF常用的有Vanguard Total World Bond ETF (BNDW), iShares 7-10 Year Treasury Bond ETF (IEF)等等.

搭配股票ETF如Vanguard Total Stock Market Index Fund ETF (VTI), voo等等.

C) 板块组合策略

投资人也可以根据市场经济周期, 选择投资不同的经济板块如科技板块, 金融板块, 医疗板块等等.

例如当初美国矽谷银行倒闭事件期间, 有些投资人就选择投资当时下跌的金融板块ETF如VFH, 而现在AI盛行期间, 也有些投资人选择投资科技板块ETF如VGT. 

投资经济板块可以避免单押一家公司股票, 让投资者选择投资整个经济板块.

D) 地域多元策略

地域多元化投资通常分为美国和非美国ETF. 

选择投资全世界的投资者会选择直接购买(VT)ETF, 相等于直接购买60%的美国股票市场和40%的非美国股票市场.

而喜欢自己组合自己喜欢的地域, 又可以选择不同比重的投资者, 就会选择投资美国股票市场如VTI, 美国大型股市场(SCHG), 美国小型股市场(IWM)之类; 或非美国股票市场(VXUS)等等. 

ETF有趣的地方是, 投资人可以自行搭配你喜欢的组合, 和LEGO一样, 没有所谓的对错.

虽然, 学术上的原理是应该多元化以降低风险, 但每个投资者入场的时间都不一样, 所谓闻道有先后, 术业有专攻, 我觉得道理是死的, 但运用起来还是需要一定的灵活性.

假如你今天还没买进任何ETF, 那你可以好好堆砌一下你希望拥有的投资组合, 从而画出你的投资大蓝图.

假如你和我一样, 在什么都不太懂的时候, 已经买进了一堆, 那就在一堆现有的组合里, 再慢慢再平衡, 慢慢地堆砌出未来的投资大蓝图也是可以的!